格兰杰检验 发表评论(0) 编辑词条

Engle和Granger于1987年提出的两步检验法，也称为E-G检验。为了检验两变量Yt，Xt是否为存在一个长期的关系，即协整关系，我们需要进行一下两步的检验：

第一步，确定变量的单整阶数。协整要求两个变量之间必须为同阶的单整序列。我们可以使用ADF检验来进行变量单整阶数的检验。

第二步，估计长期均衡关系。用OLS方法估计下列方程Yt=β1+β2Xt+εt，得到协整系数β1，β2的超一致估计量，为了检验是否真的存在协整关系，我们还必须对方程估计得到的残差进行平稳性的检验，如果经过检验得到残差序列是白噪声序列，我们就可以说序列Yt和Xt是存在协整关系的。